本文來源：時代周報 作者：周松清

“26.28億元并非直接用于償債的現(xiàn)金，而是重整投資人入股公司的對價。”在5月29日舉辦的2024年業(yè)績說明會上，*ST金科（簡稱：金科股份，000656.SZ）管理層回應(yīng)“用26.28億償還1000多億債務(wù)”市場傳言稱，這存在重大誤解。

這是金科股份在進(jìn)入司法重整執(zhí)行過程后第一次召開業(yè)績說明會。

時代周報注意到，金科股份的主要高管以及此次重整產(chǎn)業(yè)投資人均出席會議，包括金科股份董事長周達(dá)，金科股份總裁楊程鈞，金科股份副總裁兼董事會秘書張強，金科股份副總裁兼財務(wù)負(fù)責(zé)人宋柯，金科司法重整的產(chǎn)業(yè)投資人、品器資管董事長馮侖，品器資管CEO李根等。

在業(yè)績說明會上，金科股份及重整產(chǎn)業(yè)投資人對于近期重整的多個焦點問題進(jìn)行了回應(yīng)，包括“金科股份用26.28億償還1000多億債務(wù)”傳言、品器資管與原實控人關(guān)聯(lián)等。

周達(dá)表示，在5月上旬，法院正式裁定批準(zhǔn)了金科股份和重慶金科的重整計劃，公司正協(xié)同推進(jìn)金科股份股票轉(zhuǎn)增、剝離資產(chǎn)信托機構(gòu)選定、現(xiàn)金債權(quán)清償、抵債股票和信托受益權(quán)分配等各項工作，協(xié)調(diào)重整投資人加快完成剩余重整投資款支付。

截至目前，重整投資人已經(jīng)支付了一期及二期履約保證金約14億元，較協(xié)議約定提前超額支付了8600萬元，剩余投資款預(yù)計也將大幅提前支付完成。在此基礎(chǔ)上，進(jìn)一步配合投資人推進(jìn)股票登記、董事會改組、公司治理優(yōu)化和經(jīng)營管理平穩(wěn)過渡。

周達(dá)還透露，管理人已經(jīng)做好向中登公司提交“轉(zhuǎn)增股票”各項資料準(zhǔn)備，近期將向中登公司申請股票轉(zhuǎn)增。此外，管理人已經(jīng)啟動破產(chǎn)服務(wù)信托的招募和遴選工作，計劃將于6月初召開評審會議，盡快確定破產(chǎn)服務(wù)信托的受托機構(gòu)，并在后續(xù)根據(jù)需要劃轉(zhuǎn)公司股權(quán)、有序推進(jìn)信托平臺的搭建。

對于“金科股份用26.28億償還1000多億債務(wù)”的市場傳言，金科股份副總裁兼財務(wù)負(fù)責(zé)人宋柯表示，這存在重大誤解，26.28億元并非直接用于償債的現(xiàn)金，而是重整投資人入股公司的對價。金科股份和重慶金科總債務(wù)中直接債務(wù)占比不大，較大部分是為項目公司融資提供的擔(dān)保債務(wù)，這些債務(wù)不會因為金科股份和重慶金科重整而消除。

”重整僅涉及母公司（金科股份及重慶金科），各項目公司獨立運營正常。債權(quán)人對項目資產(chǎn)的優(yōu)先抵質(zhì)押權(quán)不受影響，仍是首要保障。“宋柯說。

他進(jìn)一步表示，債權(quán)人的第一還款來源仍是項目的銷售資金。母公司重整成功，反而能穩(wěn)定項目公司運營，銷售產(chǎn)生的現(xiàn)金在法院監(jiān)督下更有利于債權(quán)人實現(xiàn)債權(quán)清償。公司通過引入戰(zhàn)投實施司法重整，對原本債權(quán)的清償資源實現(xiàn)了強化，金科股份的清償資源包括“現(xiàn)金+股票+信托收益權(quán)”三部分，重慶金科的清償資源包括”現(xiàn)金+信托收益權(quán)“兩部分。

對于品器資管與原實控人黃紅云關(guān)系傳聞，品器資管CEO李根進(jìn)行了辟謠。

李根在會上表示，品器資管與金科股份原實控人無任何關(guān)系，參與金科股份重整，是基于對金科股份重整投資價值的認(rèn)可，是基于對中國房地產(chǎn)“后開發(fā)時代”發(fā)展新機遇的信心。金科股份重整成功后，上海品器聯(lián)合體將成為新金科的控股股東，并將在完成股票登記后改組公司董事會，掌握多數(shù)董事會席位，構(gòu)建更加合理科學(xué)的公司治理體系。

品器資管董事長馮侖也表示，參與金科股份的重整戰(zhàn)略投資，主要是基于三個關(guān)鍵判斷：第一，金科股份擁有A股上市平臺，并且具備相對較好的重整價值；第二，房地產(chǎn)行業(yè)正迎來“后開發(fā)時代”構(gòu)建新模式的重大機遇期；第三，品器有三十多年的行業(yè)經(jīng)驗，擁有相關(guān)細(xì)分領(lǐng)域豐富的合作伙伴資源和具有創(chuàng)新性的專業(yè)人才，有能力幫助金科實現(xiàn)脫困重生和轉(zhuǎn)型升級。

對于新金科的未來變化和發(fā)展，馮侖補充稱，新金科將會迎來三大變化：一是商業(yè)模式的變化，將由傳統(tǒng)的以“開發(fā)—銷售”為主的舊模式轉(zhuǎn)變?yōu)?ldquo;開發(fā)—運營—資產(chǎn)管理有機協(xié)同”的新模式；二是核心能力的變化，能力的重點由過去聚焦于“規(guī)模-成本-速度”轉(zhuǎn)變?yōu)槠胶?ldquo;品質(zhì)-坪效-增值”；三是業(yè)務(wù)區(qū)域和業(yè)務(wù)組合的改變，今后公司業(yè)務(wù)布局將進(jìn)一步聚焦于一線及強二線等高能級城市，業(yè)務(wù)由以住宅開發(fā)為主改變?yōu)殚_發(fā)、運營、資產(chǎn)管理和投資并重。