7月3日，消費(fèi)電子板塊表現(xiàn)活躍，截至收盤，板塊漲幅接近3%。個(gè)股方面，工業(yè)富聯(lián)、新亞電子等多股封于漲停。

隨著AI和MR等新技術(shù)的快速發(fā)展，消費(fèi)電子市場(chǎng)迎來了新一輪的增長(zhǎng)機(jī)遇。如近期英偉達(dá)推出了聊天機(jī)器人、OpenAI發(fā)布視頻生成大模型Sora、蘋果推出VisionPro頭顯等，這些新技術(shù)的應(yīng)用使得消費(fèi)電子產(chǎn)品不斷迭代升級(jí)，激發(fā)了消費(fèi)者的購買欲望，帶動(dòng)了板塊的活躍度。

值得一提的是，蘋果的折疊iPhone已于6月進(jìn)入P1(Prototype1)原型開發(fā)階段，后續(xù)會(huì)有P2和P3階段，預(yù)計(jì)2025年底有機(jī)會(huì)走完P(guān)rototype的開發(fā)流程，2026年下半年有望上市。蘋果作為消費(fèi)電子領(lǐng)域的龍頭企業(yè)，其新產(chǎn)品的研發(fā)和上市往往會(huì)對(duì)整個(gè)行業(yè)產(chǎn)生示范效應(yīng)，帶動(dòng)相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展，引發(fā)市場(chǎng)對(duì)消費(fèi)電子板塊的關(guān)注。

針對(duì)消費(fèi)電子板塊，東吳證券發(fā)布研報(bào)稱，AI終端重塑價(jià)值鏈：多設(shè)備協(xié)同正重塑終端生態(tài)，可穿戴設(shè)備成為差異化關(guān)鍵入口，推動(dòng)手機(jī)廠商向AI終端平臺(tái)轉(zhuǎn)型。訂閱變現(xiàn)模式興起，使終端廠商從一次性銷售走向“硬件+服務(wù)”并重，帶動(dòng)云推理、模型部署等產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節(jié)需求增長(zhǎng)，具備高訂閱貢獻(xiàn)與留存率的廠商有望獲得互聯(lián)網(wǎng)估值溢價(jià)。聚焦消費(fèi)電子終端廠商競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的重塑路徑看，隨著端側(cè)AI引入，“硬件+訂閱”模式將成為主流，訂閱收入比重持續(xù)上升，推動(dòng)終端盈利結(jié)構(gòu)向SaaS邏輯演化。

國(guó)金證券則指出，AI眼鏡有望成為AI應(yīng)用的重要載體，看好消費(fèi)電子行業(yè)新一輪AI端側(cè)創(chuàng)新周期的機(jī)會(huì)，AR眼鏡有望成為智能眼鏡終極形態(tài)，建議持續(xù)關(guān)注AI眼鏡板塊，核心關(guān)注產(chǎn)業(yè)鏈組裝代工、芯片、光學(xué)顯示環(huán)節(jié)。這里證券之星為大家整理了部分消費(fèi)電子概念股，需要注意的是，相關(guān)概念股僅供投資者參考，不構(gòu)成任何投資建議。

1、領(lǐng)益制造：公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)是向全球客戶提供全方位的智能制造服務(wù)與解決方案。公司的主要產(chǎn)品是AI手機(jī)及折疊屏手機(jī)、AI PC及平板電腦、影像顯示。

2、工業(yè)富聯(lián)：公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)為設(shè)計(jì)、研發(fā)、制造和銷售通信及移動(dòng)網(wǎng)絡(luò)設(shè)備、云計(jì)算、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)及機(jī)器人等電子設(shè)備產(chǎn)品。

3、立訊精密：公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)是消費(fèi)電子、通信及數(shù)據(jù)中心、汽車、醫(yī)療等領(lǐng)域相關(guān)零組件、模組及系統(tǒng)集成業(yè)務(wù)。

4、歌爾股份： 公司聲學(xué)零部件方面主要是揚(yáng)聲器、受話器、麥克風(fēng)、耳機(jī)四大方面;提供了AirPod中的兩顆MEMS麥克風(fēng)。

5、藍(lán)思科技：公司是一家集研發(fā)、生產(chǎn)、銷售顯示屏功能玻璃面板于一體的外商獨(dú)資企業(yè)。公司產(chǎn)品適用于高端鐘表、手機(jī)觸摸屏、MP3、MP4、電腦屏幕等。

6、新亞電子：公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)是電線電纜的研發(fā)、制造和銷售。公司的主要產(chǎn)品是消費(fèi)電子及工業(yè)控制系列線材、通信線纜及數(shù)據(jù)線材等。

7、朝陽科技：公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)是聲學(xué)產(chǎn)品(耳機(jī)、音響)業(yè)務(wù)、精密零組件業(yè)務(wù)等。

8、環(huán)旭電子：公司的主要產(chǎn)品是無線通訊系統(tǒng)級(jí)封裝模組(SiP)、系統(tǒng)級(jí)物聯(lián)網(wǎng)模塊、無線路由器等。

9、長(zhǎng)盈精密：公司的主要產(chǎn)品是電子連接器及智能電子產(chǎn)品精密小件等。

10、漫步者：公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)是家用音響、專業(yè)音響、汽車音響、耳機(jī)及麥克風(fēng)的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售。